Nytt finanssjokk ryster Wall Street

Analytikere hos Moody's Investors Services har plassert verdens to største monolinselskaper under vurdering for mulig nedgradering av selskapenes rating .
Det skjer etter at tap på boliglån og sammensatte gjeldsobligasjoner (CDO-er) har økt Moody's bekymring for at de to selskapene ikke har nok penger til å dekke sine forpliktelser, og dermed forsvare sin trippel-A rating.
Moody's analytiker Jack Doren sier en nedgradering er det mest sansynlig utfallet av vurderingen, og peker på at selskapenes forretningsutsikter og finansielle fleksibilitet er blitt dårligere.

Doren mener det også er sansynlig at MBIA og Ambac vil rapportere større tap på sine forsikringer.
MBIA vil trolig få sin finansielle styrke redusert fra AAA til Aa, men et kutt til A er også mulig, opplyser Moody's. Ambac for sansyligvis redusert sin rating fra AAA til Aa.

Protesterer

MBIA og Ambac har vært i faresonen før, men har klart å hale seg i land ved å selge aksjer for 1,4 milliarder dollar.
Men i følge Moody's er det ikke sikkert det er mulig for de to selkapene å skaffe mer kapital, ettersom aksjekursene har falt mer enn 90 prosent i løpet av et år og kredittratingen er under vurdering.
Flere analytikere har i ettertid påpekt at det trolig ikke er nok for å sikre den viktige ratingen til disse viktige selskapene.
Både MBIA og Ambac har tidligere proestert overfor ratingbyråenes trussel om nedgradering.
MBIA-sjef Jay Brown sier i dag at Moody's beslutning er "unødvendig". Ambac-sjef Michael Callen sier "timingen er uheldig" fordi selskapenes problemer er midlertidige.

Stuper

MBIA er ned 17 prosent på Wall Street onsdag, Ambac er ned nesten 16 prosent.
- Disse selskapene blir bombardert fra alle sider, sier analytiker Robert Haines hos CreditSights til Bloomberg News.
- De får ikke noen ny business, de vil få flere tap og de kan ikke gå ut i markedet for å hente ny kapital. Hvordan kan de være trippel-A-ratet? sier Haines.
Prisen på såkalte credit-default swaps knytter til MBIAs forsikringsenhet er torsdag rekordhøy.
Selgere av fem-års kontrakter forlanger i dag 23 prosent på forskudd, og 5 prosent per år for å inngå en kredittbytteavtale med MBIA, i går var prisen 18,5 prosent på forskudd og 5 prosent per år.
Forskuddsbetalingen for å beskytte Ambacs gjeldsgarantier er opp fra 21,5 prosent i går til 24,5 prosent i dag, ifølge CMA DataVision.

Uroen omkring monolineselskapene, som blir ansett som en svært viktig del av det finansielle systemet, er en medvirkende årsak til at finansaksjene på Wall Street forstetter å falle.
- Vi ser en fortsatt svekkelse i finanssektoren. Hvis det ikke var for finansnyhetene ville markedet gjort det ganske bra nå, sier investeringsdirektør Robert Pavlik hos Oaktree Asset Management til MarketWatch.com

Bernanke skremmer

Også sentralbansjef Ben Bernanke bidrar onsdag til å øke presset i det amerikanske aksjemarkedet.
I en tale ved Harvard University sa Bernanke at de stadig flere beviser på at befolkningens forventninger til prisstigning øker er en "signifikant bekymring" for sentralbanken.
- Noen langsiktige indikatorer for inflasjonsforventninger har økt de siste månedene, noe som er en signifikant bekymring for FED. Myndighetene trenger å følge denne situasjonen nøye, sa Bernanke.
Dagens uttalelse fra Ben Bernanke trigger spekulasjoner om at FED snart vil begynne å heve renten igjen.
Dette gir aksjemarkedet nok et spark nedover.
Wells Fargo & Co og Wachovia trekker S&P's 500 Bank Index ned til det laveste nivået siden 200.
Citigroup er ned 1,7 prosent og JPMorgan Chase er ned 0,6 prosent.
I tillegg faller Bank of America om lag 2,5 prosent etter at Merrill Lynch hevder banken kan bli nødt til å skrive ned verdier for mellom 10 og 12 millarder dollar som følge av oppkjøpet av krisebanken Countrywide.

Bra makrotall

The Institute for Supply Management non-manufactoring index (servicesektoren) endte på 51,7 poeng i mai. Ned fra 52 poeng i april, men stadig over grensen på 50 som siganliserer kontraksjon i sektoren.
Men del-indeksen, price paid indeks , økte fra 72,1 i april til 77 i mai, til det nest høyeste nivået i indeksens 11-årige historie.
Dette øker inflasjonsbekyringene ytterligere.

Selskaper i privat sektor skapte 40.000 nye jobber i mai, ifølge ADP .
I offentlig sektor ble det opprettet 20,000 nye stillinger viser tallene.

I tillegg viser tall fra Labour Department at produktiviteten - utenom landbruket - økte med 2,6 prosent på årsbasis denne måneden, estimatene lå på 2,3 prosent.

Skjult rally?

- Vi tror alle forholdene lå til rette for en bunn i mars, sier grunnlegger av Icon Advisors, Craig Callahan, til CNBC.
- Vi tror vi er i gang med et rally nå og det vil gå oppover fra her, sier Callahan.
- Folk bommer ofte på aksjerallyer fordi de ikke ligner på rallyer og ikke føles som rallyer.
Craig Callahan viser til et rally i 2003 der markedet klatret 42 prosent på åtte måneder til tross for at det i 40 prosent av dagene i perioden var fall i indeksene.

StatoilHydro er opp 0,6 prosent på NYSE onsdag, Frontline er opp 0,8 prosent. (I forhold til sluttkursen på Oslo Børs).

Her er kveldens nøkkeltall:

Standard & Poor's 500 er ned 0,03 prosent.

Dow Jones er ned 0,10 prosent.

Nasdaq Composite er opp 0,91 prosent.

Nasdaq Other Financial er ned 0,26 prosent.

Oljeserviceindeksen, OSX , er opp 0,20 prosent.

Volatilitetsindeksen, VIX , er opp 2,77 prosent.

Olje og gull ned

WTI-oljen omsettes for 122,17 dollar fatet - ned 2 dollar og 14 cent.

Gull omsettes for 883,80 dollar per unse -ned 1 dollar og 70 cent.

En dollar noteres i øyeblikket for 5,1674 kroner. En euro noteres til 1,5442 dollar.

Følg de amerikanske markedene her.