Anbefaler tungvektere
I Dagens Analyse fra Orion Securities anbefaler meglerhuset kjøp av StatoilHydro og REC.
Her er vurderingene:
StatoilHydro - resultatskuffelsen er en kjøpsanledning
• StatoilHydro falt sju prosent på fredag etter å ha lagt frem en skuffende kvartalsrapport.
• Det var særlig to forhold som skuffet. For det første oppnådde selskapet en gjennomsnittlig salgspris på kun 114 dollar per fat oljeekvivalent mot vårt estimat på 119. Dernest leverte naturgassvirksomheten en EBIT på -0,6 milliarder kroner mot vårt estimat på 0,5 milliarder.
• På tross av noe svakere underliggende inntjening opprettholder vi vårt positive syn på aksjen.
• Våre estimater kommer ikke til å bli endret vesentlig, og disse viser at StatoilHydro handles til en forward P/E på 6,4.
• Det er så vidt attraktivt at vi vanskelig kan anbefale annet enn kjøp.
• Fristen for Iran til å akseptere et løsningsforslag fra Vesten for å løse atomkonflikten gikk ut på lørdag denne helgen.
• Iran ser ut til å ha avvist forslaget, og dette kan få den politiske spenningen til å øke og sende oljeprisen i været.
• En slik utvikling vil være negativ for globale aksjemarkeder men positiv for StatoilHydro.
Følg StatoilHydro på børsen her.
REC - verdensledende selskap i spennende bransje.
• REC er det ledende solenergiselskapet i verden med sin sterke markedsposisjon gjennom hele verdikjeden.
• REC Silicon produserer høykvalitets silisium og silangass, mens REC Wafer produserer wafere. REC Solar produserer solceller.
• Mye av RECs produksjonskapasitet er bundet opp på langsiktige kontrakter noe som sikrer god visibilitet og høy lønnsomhet.
• REC legger frem rapporten for andre kvartal den 12. august. Resultatsesongen så langt fra bransjen har vært noe blandet.
• Mens det ligger an til reduksjoner i gunstige subsidieordninger i enkelte europeiske land, venter vi bedre rammebetingelser i USA etter valget.
• Uavhengig av subsidie-situasjonen er det større bildet for solenergibransjen lovende. REC har som målsetning at solenergi skal være konkurransedyktig med tradisjonell energi uten subsidier innen 2012.
• Den attraktive langsiktige veksthistorien sammen med RECs unike markedsposisjon og rabatt i forhold til vårt DCF-baserte kursmål på 185 får oss til å lande på en sterk kjøpsanbefaling på aksjen.
I dagens AnalyseNytt fra Investtech trekkes Hydro frem som dagens kjøpskandidat.
Dette er den tekniske analysen:
Norsk Hydro har falt tilbake mot gulvet i en stigende trendkanal. Videre oppgang indikeres og dagens kursnivå kan være en god inngangskurs. Aksjen har gitt salgssignal fra glidende snitt-indikatoren, og signaliserer dermed videre nedgang. Aksjen har støtte ved cirka 55,50 kroner og motstand ved cirka 70,00 kroner. Aksjen anses samlet sett teknisk svakt positiv på middels lang sikt.
